อัตราส่วนหมุนเวียนเงินสด (CTR) เป็นอัตราส่วนประสิทธิภาพที่แสดงจำนวนครั้งที่มีการหมุนเวียนเงินสดในรอบระยะเวลาบัญชีปีงบประมาณ (FY) ปีบัญชี (FY) คือระยะเวลา 12 เดือนหรือ 52 สัปดาห์ที่รัฐบาลใช้และ ธุรกิจเพื่อวัตถุประสงค์ทางการบัญชีเพื่อจัดทำรายงานทางการเงินประจำปี ปีบัญชี (FY) ไม่จำเป็นต้องเป็นไปตามปีปฏิทิน อาจเป็นช่วงเวลาเช่น 1 ตุลาคม 2552-30 กันยายน 2553 อัตราส่วนการหมุนเวียนของเงินสดทำงานได้อย่างมีประสิทธิภาพสูงสุดสำหรับ บริษัท ที่ไม่เสนอขายเครดิต
สูตรสำหรับอัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสด
สูตรการคำนวณอัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสดมีดังนี้:
ที่ไหน:
- รายได้คือรายได้ของ บริษัท และสามารถดูได้ในงบกำไรขาดทุน
- เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดเป็นสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องมากที่สุดในงบดุลของ บริษัท
โดยทั่วไปรายการที่นำมาจากงบดุลงบดุลงบดุลเป็นหนึ่งในสามงบการเงินพื้นฐาน งบเหล่านี้เป็นกุญแจสำคัญในการสร้างแบบจำลองทางการเงินและการบัญชี งบดุลจะแสดงสินทรัพย์รวมของ บริษัท และวิธีการจัดหาสินทรัพย์เหล่านี้ผ่านทางหนี้สินหรือส่วนของผู้ถือหุ้น สินทรัพย์ = หนี้สิน + ส่วนของผู้ถือหุ้นควรได้รับการเฉลี่ย ดังนั้นเงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดควรเป็นจำนวนเงินเฉลี่ยของรอบบัญชีสุดท้ายและรอบบัญชีปัจจุบัน
สรุปย่อ:
- อัตราส่วนหมุนเวียนเงินสดเป็นอัตราส่วนประสิทธิภาพที่แสดงจำนวนครั้งที่เงินสดหมุนเวียนในรอบบัญชี
- อัตราส่วนหมุนเวียนเงินสดคำนวณเป็นรายได้หารด้วยเงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด
- อัตราส่วนการหมุนเวียนของเงินสดเหมาะอย่างยิ่งสำหรับ บริษัท ที่ไม่มีการขายเครดิต
ตัวอย่างอัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสด
ปัจจุบันคือปี 2014 - John เป็นเจ้าของธุรกิจที่ต้องการทำความเข้าใจเกี่ยวกับการจัดการเงินสดของ บริษัท ของเขาให้ดีขึ้นตามแนวโน้ม (2013-2014) โดยใช้อัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสด ต่อไปนี้เป็นงบดุลบางส่วนและงบกำไรขาดทุนของ บริษัท :
อัตราส่วน 2,013 เงินสดของ บริษัท จะถูกคำนวณเป็น $ 118,086 / (($ 150,000 + $ 181,210) / 2) = 0.71x
อัตราส่วน 2,014 เงินสดของ บริษัท จะถูกคำนวณเป็น $ 131,345 / (($ 181,210 + $ 183,715) / 2) = 0.72x
ตั้งแต่ปี 2556 ถึง 2557 อัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสดของ บริษัท ดีขึ้นเล็กน้อย ดังนั้นการจัดการเงินสดของ บริษัท จึงดีขึ้นเล็กน้อยเมื่อเทียบเป็นรายปี
การตีความอัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสด
อัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสดแสดงจำนวนครั้งที่ บริษัท มียอดเงินสดคงเหลือในรอบระยะเวลาบัญชีและประสิทธิภาพของเงินสดของ บริษัท ในการสร้างรายได้ นอกจากนี้อัตราส่วนหมุนเวียนเงินสดมักใช้โดยนักบัญชีคู่มือเงินเดือนการบัญชีในคู่มือเงินเดือนทางบัญชีนี้เราจะให้ตัวเลขค่าตอบแทนระดับกลางสำหรับผู้ที่ทำงานในบัญชีภาครัฐและภาคเอกชน นักบัญชีมีหน้าที่ตรวจสอบงบการเงินเพื่อให้แน่ใจว่ามีความถูกต้องและสอดคล้องกับกฎหมายและข้อบังคับที่มีอยู่การจัดการงานที่เกี่ยวข้องกับภาษีเช่นการคำนวณเพื่อวัตถุประสงค์ในการจัดทำงบประมาณ
อัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสดที่สูงขึ้นเป็นที่พึงปรารถนาเนื่องจากบ่งบอกถึงความถี่ในการเติมเงินสดผ่านรายได้มากขึ้น อย่างไรก็ตามสิ่งสำคัญคือต้องทราบว่าไม่มีตัวเลขอัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสดที่เหมาะสมที่สุด เช่นเดียวกับอัตราส่วนอื่น ๆ ควรเปรียบเทียบกับคู่แข่งและมาตรฐานอุตสาหกรรม
วันเติมเงินสด
การขยายอัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสดโดยการหาร 365 ด้วย CTR จะให้จำนวนวันโดยเฉลี่ยที่ บริษัท ต้องใช้ในการเติมเงินคงเหลือ สูตรนี้มีดังนี้:
ตัวอย่างเช่นถ้า บริษัท รายงานอัตราส่วนเงินสดของ 2, วันที่ใช้สำหรับการเติมเต็มเงินสดจะ 365/2 = 183
ข้อเสียของอัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสด
ข้อเสียเปรียบที่สำคัญของอัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสดคือไม่ได้คำนึงถึงการขายเครดิตการขายเครดิตการขายเครดิตหมายถึงการขายที่จำนวนเงินที่ค้างชำระจะได้รับการชำระในภายหลัง กล่าวอีกนัยหนึ่งคือการขายเครดิตเป็นการซื้อโดยลูกค้าที่ไม่ชำระเงินเต็มจำนวนเป็นเงินสดในขณะที่ซื้อ ซึ่งเป็นการขายโดยลูกค้าที่การชำระเงินล่าช้า อัตราส่วนการหมุนเวียนของเงินสดเหมาะสมที่สุดสำหรับ บริษัท ที่ไม่เสนอขายเครดิต การใช้อัตราส่วนหมุนเวียนเงินสดสำหรับ บริษัท ที่เสนอขายเครดิตจะบิดเบือน CTR โดยทำให้ใหญ่กว่าที่เป็นจริง
นอกจากนี้การสะสมเงินสดสำหรับการเข้าซื้อกิจการในอนาคตจะทำให้อัตราส่วนการหมุนเวียนเงินสดลดลง CTR จะใช้ได้ดีที่สุดหากยอดเงินสดของ บริษัท ปีต่อปีไม่เห็นการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญ
แหล่งข้อมูลเพิ่มเติม
Finance เป็นผู้ให้บริการอย่างเป็นทางการของ Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™FMVA® Certification เข้าร่วม 350,600+ นักเรียนที่ทำงานให้กับ บริษัท ต่างๆเช่นโปรแกรมการรับรอง Amazon, JP Morgan และ Ferrari ซึ่งออกแบบมาเพื่อช่วยให้ทุกคนเป็นนักวิเคราะห์การเงินระดับโลก . เพื่อความก้าวหน้าในอาชีพการงานของคุณแหล่งข้อมูลด้านการเงินเพิ่มเติมด้านล่างนี้จะเป็นประโยชน์:
- อัตราส่วนการหมุนเวียนของสินทรัพย์อัตราส่วนการหมุนเวียนของสินทรัพย์หรือที่เรียกว่าอัตราส่วนการหมุนเวียนของสินทรัพย์ทั้งหมดจะวัดประสิทธิภาพที่ บริษัท ใช้สินทรัพย์เพื่อสร้างยอดขาย บริษัท ที่มีอัตราส่วนการหมุนเวียนของสินทรัพย์สูงจะทำงานได้อย่างมีประสิทธิภาพมากกว่าเมื่อเทียบกับคู่แข่งที่มีอัตราส่วนที่ต่ำกว่า
- อัตราส่วนการวิเคราะห์ทางการเงินอภิธานศัพท์อัตราส่วนการวิเคราะห์ทางการเงินคำศัพท์และคำจำกัดความสำหรับข้อกำหนดอัตราส่วนการวิเคราะห์ทางการเงินทั่วไป สิ่งสำคัญคือต้องเข้าใจคำศัพท์ที่สำคัญเหล่านี้
- Ratio Analysis Ratio Analysis การวิเคราะห์อัตราส่วนหมายถึงการวิเคราะห์ข้อมูลทางการเงินต่างๆในงบการเงินของธุรกิจ นักวิเคราะห์ภายนอกใช้เป็นหลักในการกำหนดแง่มุมต่างๆของธุรกิจเช่นความสามารถในการทำกำไรสภาพคล่องและความสามารถในการละลาย
- ประเภทของงบประมาณประเภทของงบประมาณมีวิธีการจัดทำงบประมาณทั่วไปสี่ประเภทที่ บริษัท ต่างๆใช้ ได้แก่ (1) ส่วนเพิ่ม (2) ตามกิจกรรม (3) คุณค่าที่เสนอและ (4) แบบศูนย์