การวิเคราะห์สถานการณ์เทียบกับการวิเคราะห์ความอ่อนไหว - ความแตกต่างที่สำคัญตัวอย่าง

เพื่อให้เข้าใจถึงการวิเคราะห์สถานการณ์เทียบกับการวิเคราะห์ความอ่อนไหวก่อนอื่นควรเข้าใจว่าการตัดสินใจลงทุนขึ้นอยู่กับชุดของสมมติฐานและปัจจัยนำเข้า การขาดความแน่นอนในสถานที่และปัจจัยการผลิตทำให้เกิดความเสี่ยงในการลงทุน ก่อนทำการลงทุนบุคคลจะประเมินขนาดของความเสี่ยงดังกล่าวและชั่งน้ำหนักกับผลประโยชน์ที่อาจเกิดขึ้น

การวิเคราะห์สถานการณ์เป็นกระบวนการทำนายมูลค่าในอนาคตของการลงทุนโดยขึ้นอยู่กับการเปลี่ยนแปลงที่อาจเกิดขึ้นกับตัวแปรที่มีอยู่ จำเป็นต้องมีหนึ่งในการสำรวจผลกระทบของสภาวะตลาดที่แตกต่างกันในโครงการหรือการลงทุนโดยรวม

ในทางตรงกันข้ามการวิเคราะห์ความอ่อนไหวคือการศึกษาว่าผลลัพธ์ของการตัดสินใจเปลี่ยนแปลงไปอย่างไรเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงในข้อมูลเข้า ใช้ในสถานการณ์ที่ต้องอาศัยตัวแปรอินพุตตั้งแต่หนึ่งตัวขึ้นไป ตัวอย่างเช่นราคาพันธบัตรอาจได้รับผลกระทบจากการเปลี่ยนแปลงของอัตราเงินเฟ้ออัตราเงินเฟ้อเงินเฟ้อเป็นแนวคิดทางเศรษฐกิจที่อ้างถึงการเพิ่มขึ้นของระดับราคาสินค้าในช่วงเวลาที่กำหนด การเพิ่มขึ้นของระดับราคาบ่งชี้ว่าสกุลเงินในระบบเศรษฐกิจหนึ่งสูญเสียอำนาจการซื้อ (กล่าวคือสามารถซื้อได้น้อยกว่าด้วยจำนวนเงินเท่ากัน) อัตราดอกเบี้ยและอันดับเครดิตอันดับเครดิตการจัดอันดับเครดิตคือความเห็นของหน่วยงานสินเชื่อเฉพาะเกี่ยวกับความสามารถและความเต็มใจของหน่วยงาน (รัฐบาลธุรกิจหรือบุคคล) ในการปฏิบัติตามภาระผูกพันทางการเงินให้ครบถ้วนและภายในวันครบกำหนดที่กำหนดอันดับเครดิตยังบ่งบอกถึงความเป็นไปได้ที่ลูกหนี้จะผิดนัดชำระหนี้ .

นักลงทุนใช้ทั้งสองเทคนิคเพื่อพิจารณาการลงทุนที่ดีที่สุด

การทำความเข้าใจการวิเคราะห์สถานการณ์เทียบกับการวิเคราะห์ความอ่อนไหว

นักลงทุนใช้วิธีการวิเคราะห์ทั้งสองเพื่อกำหนดปริมาณความเสี่ยงและผลประโยชน์ที่อาจเกิดขึ้น ความแตกต่างระหว่างสองวิธีคือการวิเคราะห์ความไวจะตรวจสอบผลของการเปลี่ยนแปลงเพียงครั้งละหนึ่งตัวแปร

ในทางกลับกันการวิเคราะห์สถานการณ์จะประเมินผลของการเปลี่ยนแปลงตัวแปรอินพุตทั้งหมดในเวลาเดียวกัน ด้วยวิธีการดังกล่าวนักวิเคราะห์จึงสามารถสรุปเหตุการณ์ต่างๆที่เป็นไปได้ซึ่งมีแนวโน้มที่จะเกิดขึ้นในอนาคต

โดยปกติการวิเคราะห์สถานการณ์จำเป็นต้องให้นักวิเคราะห์หรือนักลงทุนสร้างสถานการณ์ที่เป็นไปได้สามสถานการณ์:

• สถานการณ์ฐานกรณี - หมายถึงสถานการณ์ปกติ / ทั่วไป ตัวอย่างเช่นในการระบุมูลค่าปัจจุบันสุทธิของการลงทุนเรามักจะใช้อัตราส่วนลดและอัตราภาษี

• สถานการณ์เลวร้ายที่สุด - หมายถึงสถานการณ์ที่รุนแรงที่สุดที่สามารถเกิดขึ้นได้หากสิ่งต่างๆไม่เป็นไปตามแผน ในตัวอย่างก่อนหน้านี้เราจะใช้อัตราภาษีสูงสุดที่เป็นไปได้หรืออัตราส่วนลดสูงสุด

• สถานการณ์ที่ดีที่สุด - หมายถึงผลลัพธ์ที่คาดการณ์ไว้ที่ดีที่สุด ยังคงใช้ตัวอย่างข้างต้นซึ่งจะใช้อัตราภาษีต่ำสุดที่เป็นไปได้หรืออัตราส่วนลดน้อยที่สุด

ตัวอย่างการวิเคราะห์สถานการณ์เทียบกับการวิเคราะห์ความอ่อนไหว

แนวคิดของการวิเคราะห์ความอ่อนไหวและสถานการณ์สามารถเข้าใจได้ดีขึ้นโดยใช้ตัวอย่าง ลองนึกภาพว่าบุคคลหนึ่งได้ประดิษฐ์วัสดุผสมที่ไม่เพียง แต่ใช้ในการผลิตเคสมือถือเท่านั้น แต่ยังใช้ในการชาร์จโทรศัพท์ด้วย ในการพิจารณาผลประโยชน์ที่อาจเกิดขึ้นจากการปล่อยผลิตภัณฑ์ออกสู่ตลาดผู้ประดิษฐ์สามารถใช้สถานการณ์จำลองหรือการวิเคราะห์ความอ่อนไหว

การวิเคราะห์ความไวสามารถช่วยให้เขาพิจารณาได้ว่าตัวแปรตามที่มีความอ่อนไหวตัวแปรอ้างอิงตัวแปรที่อ้างอิงคือตัวแปรที่เปลี่ยนแปลงไปตามค่าของตัวแปรอื่นเรียกว่าตัวแปรอิสระเพียงใด คือ (ปริมาณวัสดุผสมที่ขายได้) หากตัวแปรอิสระมีการเปลี่ยนแปลง (ราคาวัสดุผสมปลอก)

ดังที่ได้กล่าวไว้ก่อนหน้านี้โมเดลการวิเคราะห์ความอ่อนไหวจะตรวจสอบว่าผลลัพธ์จะเปลี่ยนแปลงไปเพียงใดตามการเปลี่ยนแปลงที่เกิดขึ้นกับตัวแปรเดียว อย่างไรก็ตามเราสามารถพิจารณาปัจจัยอื่น ๆ นอกเหนือจากผลลัพธ์ได้ ตัวอย่างเช่นวัสดุผสมเข้ากันได้กับเคสที่มีอยู่ในตลาดหรือไม่?

โดยสรุปแล้วการวิเคราะห์ความอ่อนไหวคือการคาดคะเนว่าเปอร์เซ็นต์ที่เพิ่มขึ้นของราคาจะนำไปสู่การลดเปอร์เซ็นต์ของปริมาณผลิตภัณฑ์ที่ขายในภายหลัง

ในทางกลับกันการวิเคราะห์สถานการณ์จะทำให้เกิดหลายสถานที่เกี่ยวกับตัวแปรอิสระที่แตกต่างกันตัวแปรอิสระตัวแปรอิสระคืออินพุตสมมติฐานหรือตัวขับเคลื่อนที่เปลี่ยนแปลงเพื่อประเมินผลกระทบที่มีต่อตัวแปรตาม (ผลลัพธ์) จากนั้นตรวจสอบว่าผลลัพธ์เปลี่ยนแปลงไปอย่างไร ในตัวอย่างข้างต้นผู้ประดิษฐ์จะตรวจสอบว่าปัจจัยอื่น ๆ (นอกเหนือจากราคา) จะส่งผลต่อยอดขายของวัสดุผสมเคสมือถือที่ปฏิวัติวงการของเขาอย่างไร

จะเป็นอย่างไรหากมี บริษัท อื่นที่ทำงานเกี่ยวกับเทคโนโลยีที่คล้ายคลึงกันและสามารถปล่อยผลิตภัณฑ์ออกสู่ตลาดได้ก่อน จะเกิดอะไรขึ้นถ้าวัสดุทำให้โทรศัพท์มีขนาดใหญ่? จะยังน่าสนใจเหมือนเคสมือถือในปัจจุบันหรือไม่?

ข้อดีของการวิเคราะห์ความอ่อนไหว

1. ให้การประเมินเชิงลึก

การวิเคราะห์ความอ่อนไหวต้องการให้มีการศึกษาตัวแปรอิสระและตัวแปรตามอย่างละเอียด ช่วยในการตรวจสอบความสัมพันธ์ระหว่างตัวแปร ยิ่งไปกว่านั้นยังช่วยให้การพยากรณ์มีความแม่นยำมากขึ้น

2. ช่วยในการตรวจสอบข้อเท็จจริง

การวิเคราะห์ความอ่อนไหวช่วยให้ บริษัท สามารถกำหนดโอกาสที่จะประสบความสำเร็จ / ล้มเหลวของตัวแปรที่กำหนด สมมติว่า บริษัท หนึ่งกำลังมองหาวิธีเพิ่มยอดขายผลิตภัณฑ์ของตน การวิเคราะห์ความอ่อนไหวสามารถช่วยให้พวกเขาค้นพบว่าบรรจุภัณฑ์ที่มีความละเอียดอ่อนมากขึ้นช่วยเพิ่มยอดขายได้ด้วยส่วนต่าง

ข้อดีของการวิเคราะห์สถานการณ์

ความสวยงามของการใช้การวิเคราะห์สถานการณ์คือการไม่เน้นการทำนายผลลัพธ์อย่างแม่นยำ แต่จะสร้างเหตุการณ์ในอนาคตที่เป็นไปได้หลายอย่างที่ถูกต้องแม้ว่าจะไม่แน่นอนก็ตาม ไม่มีคำถามที่ บริษัท ต่างๆจะได้รับประโยชน์อย่างมากจากแนวทางดังกล่าว

1. ปรับปรุงระบบการคิด

คิดว่าการวิเคราะห์สถานการณ์เป็นหมากรุกที่ผู้เล่นนึกถึงการเคลื่อนไหวที่เป็นไปได้หลายอย่างซึ่งจะเพิ่มโอกาสในการชนะเกม ในกรณีของ บริษัท ผู้จัดการสามารถคาดการณ์ผลลัพธ์เชิงบวกและเชิงลบที่เป็นไปได้ซึ่งจะเป็นผลมาจากการใช้นโยบายและกลยุทธ์บางอย่าง

2. นำไปสู่การจัดสรรทรัพยากรที่เหมาะสม

เนื่องจากการวิเคราะห์สถานการณ์เกี่ยวข้องกับการคาดการณ์เหตุการณ์ในอนาคตจึงช่วยให้เจ้าของ บริษัท ทราบถึงเงื่อนไขภายนอกที่มีแนวโน้มที่จะส่งผลกระทบต่อการดำเนินงาน ในทางกลับกันสิ่งนี้จะช่วยให้พวกเขาจัดสรรทรัพยากรได้อย่างมีประสิทธิภาพมากขึ้นเพื่อหลีกเลี่ยงผลกระทบเชิงลบที่อาจเกิดขึ้น

สรุป

การวิเคราะห์ความอ่อนไหวเป็นกระบวนการปรับแต่งข้อมูลป้อนเข้าเพียงรายการเดียวและตรวจสอบว่ามีผลต่อโมเดลโดยรวมอย่างไร

ในทางตรงกันข้ามการวิเคราะห์สถานการณ์จำเป็นต้องมีรายการตัวแปรทั้งชุดจากนั้นจึงเปลี่ยนค่าของแต่ละอินพุตสำหรับสถานการณ์ต่างๆ ตัวอย่างเช่นสถานการณ์สมมติที่ดีที่สุดสามารถช่วยทำนายผลลัพธ์เมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลงจำนวนลูกค้าที่เพิ่มขึ้นและอัตราแลกเปลี่ยนที่ดี

แหล่งข้อมูลเพิ่มเติม

Finance มีโปรแกรม Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™FMVA® Certification เข้าร่วมกับนักเรียนกว่า 350,600 คนที่ทำงานใน บริษัท ต่างๆเช่นโปรแกรมการรับรอง Amazon, JP Morgan และ Ferrari สำหรับผู้ที่ต้องการยกระดับอาชีพของตนไปอีกขั้น เพื่อให้เรียนรู้และก้าวหน้าในอาชีพของคุณแหล่งข้อมูลด้านการเงินต่อไปนี้จะเป็นประโยชน์:

• การวิเคราะห์งบการเงินการวิเคราะห์งบการเงินวิธีการวิเคราะห์งบการเงิน คู่มือนี้จะสอนให้คุณทำการวิเคราะห์งบการเงินของงบกำไรขาดทุนงบดุลและงบกระแสเงินสดรวมถึงอัตรากำไรอัตราส่วนการเติบโตสภาพคล่องเลเวอเรจอัตราผลตอบแทนและความสามารถในการทำกำไร
• การลงทุน: คู่มือสำหรับผู้เริ่มต้นการลงทุน: คู่มือสำหรับผู้เริ่มต้นคู่มือการลงทุนสำหรับมือใหม่จะสอนคุณเกี่ยวกับพื้นฐานของการลงทุนและวิธีการเริ่มต้น เรียนรู้เกี่ยวกับกลยุทธ์และเทคนิคต่างๆในการซื้อขายและเกี่ยวกับตลาดการเงินต่างๆที่คุณสามารถลงทุนได้
• อัตราผลตอบแทนอัตราผลตอบแทน (Rate of Return Rate of Return) อัตราผลตอบแทน (ROR) คือกำไรหรือขาดทุนของการลงทุนในช่วงระยะเวลาหนึ่งซึ่งเทียบกับต้นทุนเริ่มต้นของการลงทุนที่แสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ คู่มือนี้จะสอนสูตรที่พบบ่อยที่สุด
• สถานการณ์และการวิเคราะห์ความอ่อนไหวใน Excel