เครื่องคำนวณคะแนน M Score ของ Beneish ใช้เพื่อตรวจสอบว่า บริษัท ได้จัดการกับรายได้ที่รายงานหรือไม่รายได้สุทธิรายได้สุทธิเป็นรายการหลักไม่ใช่เฉพาะในงบกำไรขาดทุน แต่ในงบการเงินหลักทั้งสาม ในขณะที่มาถึงในงบกำไรขาดทุนกำไรสุทธิยังใช้ทั้งในงบดุลและงบกระแสเงินสด ในงบการเงินงบการเงินสามงบการเงินสามงบคืองบกำไรขาดทุนงบดุลและงบกระแสเงินสด ข้อความหลักทั้งสามนี้มีความซับซ้อน เครื่องคำนวณคะแนน Beneish M Score นี้ใช้ข้อมูลทางการเงินที่สามารถพบได้ในงบการเงินของ บริษัท เป็นข้อมูลป้อนเข้าและคำนวณอัตราส่วนทางการเงินที่แตกต่างกันแปดรายการอัตราส่วนทางการเงิน Cheat Sheet Finance's Financial Ratios Cheat Sheet เป็น ebook pdfฟรีและพร้อมให้ทุกคนดาวน์โหลด เอกสารสรุปจะกล่าวถึงอัตราส่วนทางการเงินที่สำคัญซึ่งนักวิเคราะห์ทางการเงินใช้ในการวิเคราะห์ธุรกิจ . จากนั้นจะใช้สูตรคะแนน M กับอัตราส่วนเหล่านี้โดยให้น้ำหนักที่แตกต่างกันสำหรับแต่ละอันเพื่อคำนวณคะแนนคาดการณ์ขั้นสุดท้าย
ด้านล่างนี้เป็นตัวอย่างเครื่องคำนวณคะแนน Beneish M ของ Finance:
เครื่องคำนวณคะแนน Beneish M Score เครื่องคำนวณ Beneish M Score ใช้ในการพิจารณาว่า บริษัท ได้จัดการกับรายได้ที่รายงานในงบการเงินหรือไม่
คลิกที่นี่หรือภาพด้านบนเพื่อดาวน์โหลดเทมเพลตนี้ในตลาดแม่แบบของ Finance สำหรับเครื่องคำนวณคะแนน Beneish M ฟรีเครื่องคำนวณ Beneish M Score ใช้เพื่อพิจารณาว่า บริษัท ได้จัดการกับรายได้ที่รายงานในงบการเงินหรือไม่ !
อัตราส่วนและสูตร
เครื่องคำนวณคะแนน Beneish M ใช้อัตราส่วนที่แตกต่างกันแปดอัตราส่วนเมื่อคำนวณข้อสรุป อัตราส่วนเหล่านี้มีดังนี้:
ยอดขายรายวันในบัญชีลูกหนี้วันยอดขายวันคงค้างยอดขาย (DSO) หมายถึงจำนวนวันโดยเฉลี่ยที่ใช้ในการขายเครดิตเพื่อเปลี่ยนเป็นเงินสดหรือระยะเวลาที่ บริษัท ใช้ในการรวบรวมบัญชีลูกหนี้ DSO สามารถคำนวณได้โดยการหารยอดลูกหนี้ทั้งหมดในช่วงเวลาหนึ่งด้วยยอดขายเครดิตสุทธิทั้งหมด ดัชนี (DSRI): (บัญชีลูกหนี้t / ยอดขายt * จำนวนวัน) / (บัญชีลูกหนี้t-1 / ยอดขายt-1 * จำนวนวัน)
- หมายเหตุ: สูตรดั้งเดิมใช้ 'ลูกหนี้สุทธิ' แทน 'ลูกหนี้การค้า' แต่การค้นหาข้อมูลนี้ไม่ใช่เรื่องง่ายเสมอไปดังนั้นจึงแทนที่ด้วยบัญชีลูกหนี้แทน นอกจากนี้ 'การขายเครดิตสุทธิ' มักไม่มีอยู่ในงบการเงินของ บริษัท ดังนั้นจึงใช้ 'การขาย' แทน
อัตรากำไรขั้นต้น Gross Margin Ratio หรือที่เรียกว่าอัตราส่วนกำไรขั้นต้นคืออัตราส่วนความสามารถในการทำกำไรที่เปรียบเทียบกำไรขั้นต้นของ บริษัท กับรายได้ของ บริษัท ดัชนี (GMI): [Sales t-1 - COGS t-1 ) / Sales t-1 ] / [Sales t - COGS t ) / Sales t ]
ดัชนีคุณภาพสินทรัพย์ (AQI): [1 - ((สินทรัพย์หมุนเวียนt + PP&E t + เงินลงทุนระยะยาวรวมt ) / สินทรัพย์รวมt )] / [1 - ((สินทรัพย์หมุนเวียนt-1 + PP&E t-1 + รวม การลงทุนระยะยาวt-1 ) / สินทรัพย์รวมt-1 )]
- หมายเหตุ: 'เงินลงทุนระยะยาวรวม' เรียกอีกอย่างว่า 'หลักทรัพย์'
รายได้จากการขายรายได้จากการขายรายได้จากการขายคือรายได้ที่ บริษัท ได้รับจากการขายสินค้าหรือการให้บริการ ในการบัญชีคำว่า "ยอดขาย" และ "รายได้" สามารถใช้แทนกันได้และมักจะใช้แทนกันได้เพื่อหมายถึงสิ่งเดียวกัน รายได้ไม่จำเป็นต้องได้รับเงินสดเสมอไป ดัชนีการเติบโต (SGI):ยอดขายt / Sales t-1
วิธีการคิดค่าเสื่อมราคาประเภทวิธีการคิดค่าเสื่อมราคาที่พบมากที่สุด ได้แก่ เส้นตรงยอดคงเหลือที่ลดลงสองเท่าหน่วยการผลิตและผลรวมของตัวเลขปี มีสูตรต่างๆสำหรับการคำนวณค่าเสื่อมราคาของสินทรัพย์ ค่าเสื่อมราคาถูกใช้ในการบัญชีเพื่อปันส่วนต้นทุนของสินทรัพย์ที่มีตัวตนตลอดอายุการให้ประโยชน์ ดัชนี (DEPI): (ค่าเสื่อมราคาt-1 / (PP&E t-1 + ค่าเสื่อมราคาt-1 )) / (ค่าเสื่อมราคาt / (PP&E t + ค่าเสื่อมราคาt ))
ขายทั่วไปและธุรการ ดัชนีค่าใช้จ่าย (SGAI): (SG&A Expense t / Sales t ) / (SG&A Expense t-1 / Sales t-1 )
Leverage Leverage ในด้านการเงินการใช้ประโยชน์เป็นกลยุทธ์ที่ บริษัท ต่างๆใช้เพื่อเพิ่มสินทรัพย์กระแสเงินสดและผลตอบแทนแม้ว่าจะสามารถขยายผลขาดทุนได้ เลเวอเรจมีสองประเภทหลัก: การเงินและการดำเนินงาน เพื่อเพิ่มการใช้ประโยชน์ทางการเงิน บริษัท อาจกู้ยืมเงินทุนโดยการออกหลักทรัพย์ตราสารหนี้หรือโดยการกู้ยืมเงินโดยตรงจากผู้ให้กู้ ดัชนีสามารถใช้ประโยชน์จากการดำเนินงาน (LVGI): [(หนี้สินหมุนเวียนt + รวมหนี้ระยะยาวt ) / สินทรัพย์รวมt ] / [(หนี้สินหมุนเวียนt-1 + รวมหนี้ระยะยาวt-1 ) / สินทรัพย์รวมt-1 ]
ยอดคงค้างรวมต่อสินทรัพย์รวม (TATA): (รายได้จากการดำเนินงานต่อเนื่องt - กระแสเงินสดจากการดำเนินงานt ) / สินทรัพย์รวมt
- หมายเหตุ: 'รายได้สุทธิ' สามารถใช้แทน 'รายได้จากการดำเนินงานต่อเนื่อง' หาก บริษัท ไม่ได้ระบุประเภทของรายได้ที่ไม่เกิดขึ้นประจำ
ด้วยการตรวจสอบอัตราส่วนเหล่านี้เครื่องคำนวณคะแนน Beneish M จะพิจารณาถึงปัจจัยหลายประการเช่นการเปลี่ยนแปลงของเลเวอเรจและการเปลี่ยนแปลงคุณภาพสินทรัพย์ สูตรสุดท้ายสำหรับแบบจำลองทางสถิติของ Beneish แสดงไว้ด้านล่าง
การตีความคะแนน Beneish M
เครื่องคำนวณคะแนน Beneish M นั้นง่ายต่อการตีความ คะแนนที่ออกมาจากเครื่องคำนวณจะเป็นตัวกำหนดว่า บริษัท ที่คุณกำลังประเมินนั้นมีแนวโน้มที่จะปรับเปลี่ยนรายได้ของพวกเขาในงบการเงินหรือไม่ อย่างไรก็ตามโปรดทราบว่านี่เป็นเพียงข้อสรุปเชิงคาดการณ์เท่านั้น เครื่องคำนวณคะแนน Beneish M จะพิจารณาเฉพาะความเป็นไปได้ที่ บริษัท จะจัดการกับรายได้ของตน ดังนั้นเครื่องคิดเลขไม่ได้กำหนดหรือระบุอย่างเป็นรูปธรรมว่า บริษัท เป็นผู้ควบคุมหรือไม่
มีข้อสรุปที่เป็นไปได้สองประการที่สามารถทำได้โดยใช้คะแนน M:
- Beneish M Score <-2.22:บริษัท ไม่น่าจะมีการปรับเปลี่ยนรายได้ของพวกเขา
- Beneish M Score> -2.22:บริษัท มีแนวโน้มที่จะปรับเปลี่ยนรายได้ของพวกเขา
เทมเพลตฟรีเพิ่มเติม
สำหรับแหล่งข้อมูลเพิ่มเติมโปรดดูไลบรารีเทมเพลตธุรกิจของเราเพื่อดาวน์โหลดการสร้างแบบจำลอง Excel งานนำเสนอ PowerPoint และเทมเพลตเอกสาร Word ฟรีมากมาย
- เทมเพลตการสร้างแบบจำลอง Excel เทมเพลต Excel และแบบจำลองทางการเงินดาวน์โหลดเทมเพลตแบบจำลองทางการเงินฟรี - ไลบรารีสเปรดชีตของ Finance ประกอบด้วยเทมเพลตแบบจำลองทางการเงินแบบ 3 งบแบบจำลอง DCF กำหนดการหนี้กำหนดการค่าเสื่อมราคาค่าใช้จ่ายด้านทุนดอกเบี้ยงบประมาณค่าใช้จ่ายการพยากรณ์แผนภูมิกราฟตารางเวลา , การประเมินค่า, การวิเคราะห์ บริษัท เทียบเคียง, เทมเพลต Excel เพิ่มเติม
- เทมเพลตการนำเสนอ PowerPoint
- เทมเพลตเอกสารธุรกรรมเทมเพลตธุรกิจฟรีสำหรับใช้ในชีวิตส่วนตัวหรืออาชีพของคุณ เทมเพลตประกอบด้วย Excel, Word และ PowerPoint สิ่งเหล่านี้สามารถใช้สำหรับการทำธุรกรรมกฎหมายการสร้างแบบจำลองทางการเงินการวิเคราะห์ทางการเงินการวางแผนธุรกิจและการวิเคราะห์ธุรกิจ
- เทมเพลตการเงิน Marketplace เทมเพลตใหม่ Marketplace Finance ได้สร้างแพลตฟอร์มใหม่ของเทมเพลตธุรกิจที่กำหนดเองสำหรับนักวิเคราะห์ทางการเงินทั่วโลก ตรวจสอบตลาดการเงินและใช้