การจำลองมอนติคาร์โล - เรียนรู้วิธีเรียกใช้การจำลองในด้านการเงิน

Monte Carlo Simulation เป็นวิธีการทางสถิติที่ใช้ในการสร้างแบบจำลองทางการเงินการสร้างแบบจำลองทางการเงินคืออะไรการสร้างแบบจำลองทางการเงินจะดำเนินการใน Excel เพื่อคาดการณ์ประสิทธิภาพทางการเงินของ บริษัท ภาพรวมของการสร้างแบบจำลองทางการเงินคืออะไรวิธีการและเหตุผลในการสร้างแบบจำลอง ในกรณีที่ความน่าจะเป็นของผลลัพธ์ที่แตกต่างกันในปัญหาไม่สามารถแก้ไขได้ง่ายๆเนื่องจากการรบกวนของตัวแปรสุ่มตัวแปรอิสระตัวแปรอิสระคืออินพุตสมมติฐานหรือไดรเวอร์ที่เปลี่ยนแปลงเพื่อประเมินผลกระทบที่มีต่อตัวแปรตาม ( ผล). . การจำลองอาศัยการทำซ้ำของตัวอย่างสุ่มเพื่อให้ได้ผลลัพธ์ที่เป็นตัวเลข สามารถใช้เพื่อทำความเข้าใจผลของความไม่แน่นอนและความสุ่มในการพยากรณ์แบบจำลองการสร้างแบบจำลองทางการเงินคืออะไรการสร้างแบบจำลองทางการเงินจะดำเนินการใน Excel เพื่อคาดการณ์ผลการดำเนินงานทางการเงินของ บริษัทภาพรวมของการสร้างแบบจำลองทางการเงินคืออะไรวิธีการและเหตุผลในการสร้างแบบจำลอง .

การจำลองมอนติคาร์โลได้รับการพัฒนาครั้งแรกโดย Stanislaw Ulam ในปี 1940 อูลามเป็นนักคณิตศาสตร์ที่ทำงานในโครงการแมนฮัตตัน ในขั้นต้นวิธีนี้ได้มาเพื่อแก้ปัญหาในการกำหนดระยะทางเฉลี่ยของนิวตรอนที่จะเดินทางผ่านวัสดุต่างๆ วิธีนี้ได้รับการตั้งชื่อตาม Monte Carlo Casino ในโมนาโกเนื่องจากการสุ่มของผลลัพธ์ที่มีความสำคัญต่อเกมเช่นรูเล็ตหรือลูกเต๋าเป็นสิ่งจำเป็นสำหรับการจำลองมอนติคาร์โล

โดยพื้นฐานแล้วการจำลองมอนติคาร์โลสามารถใช้กับปัญหาที่น่าจะเป็นได้เกือบทุกอย่าง สิ่งนี้อธิบายได้ว่าเหตุใดจึงสามารถใช้ในสาขาต่างๆ ได้แก่ สถิติการเงินวิศวกรรมและวิทยาศาสตร์

ทฤษฎีการจำลองมอนติคาร์โล

แนวคิดหลักที่อยู่เบื้องหลังการจำลองมอนติคาร์โลคือการสุ่มตัวอย่างซ้ำ ๆ ของปัจจัยการผลิตของตัวแปรสุ่มและการรวมผลลัพธ์ ตัวแปรที่มีลักษณะความน่าจะเป็นจะถูกกำหนดค่าแบบสุ่ม จากนั้นแบบจำลองจะคำนวณตามค่าสุ่ม ผลลัพธ์ของแบบจำลองจะถูกบันทึกและทำซ้ำกระบวนการ โดยปกติกระบวนการจะทำซ้ำหลายร้อยหรือพันครั้ง เมื่อการจำลองเสร็จสมบูรณ์สามารถนำผลลัพธ์มาเฉลี่ยเพื่อกำหนดค่าโดยประมาณได้

การประยุกต์ใช้ในด้านการเงิน

การจำลองมอนติคาร์โลนำเสนอแอพพลิเคชั่นมากมายในด้านการเงิน การประยุกต์ใช้โมเดลทางการเงินที่พบบ่อยที่สุด ได้แก่ :

การประเมินค่าตัวเลือก

การจำลองแบบ Monto Carlo มักใช้ในการกำหนดราคาตัวเลือกตราสารทุน ราคาของหุ้นอ้างอิงหุ้นคืออะไร? บุคคลที่เป็นเจ้าของหุ้นใน บริษัท เรียกว่าผู้ถือหุ้นและมีสิทธิ์เรียกร้องบางส่วนของทรัพย์สินและรายได้คงเหลือของ บริษัท (หาก บริษัท ถูกยุบ) คำว่า "หุ้น" "หุ้น" และ "ส่วนของผู้ถือหุ้น" ใช้แทนกันได้ จะถูกจำลองสำหรับแต่ละเส้นทางราคาที่เป็นไปได้และการจ่ายผลตอบแทนของตัวเลือกจะถูกกำหนดสำหรับแต่ละเส้นทาง จากนั้นผลตอบแทนจะถูกเฉลี่ยและลดลงจนถึงปัจจุบันซึ่งจะให้มูลค่าปัจจุบันของตัวเลือก แม้ว่าการจำลองแบบมอนติคาร์โลจะใช้งานได้ดีสำหรับตัวเลือกสไตล์ยุโรป แต่ก็ยากที่จะใช้โมเดลนี้เพื่อให้คุณค่ากับตัวเลือกแบบอเมริกัน

การประเมินมูลค่าพอร์ตการลงทุน

มีการจำลองปัจจัยที่มีอิทธิพลต่อมูลค่าของพอร์ตการลงทุนและคำนวณมูลค่าพอร์ตการลงทุน จากนั้นจึงกำหนดมูลค่าเฉลี่ยของพอร์ตการลงทุนจำลองทั้งหมดและสังเกตมูลค่าพอร์ตการลงทุน

การประเมินมูลค่าตราสารหนี้และอนุพันธ์ด้านอัตราดอกเบี้ย

แหล่งที่มาหลักของความไม่แน่นอนสำหรับตราสารหนี้ตราสารหนี้ตราสารหนี้ตราสารหนี้ตราสารหนี้เป็นตราสารหนี้ประเภทหนึ่งที่ให้ผลตอบแทนในรูปแบบของการจ่ายดอกเบี้ยและการชำระคืนของตราสารอนุพันธ์อัตราดอกเบี้ยปกติหรือคงที่และอัตราดอกเบี้ยเป็นอัตราสั้น อัตราสั้น ๆ ถูกจำลองขึ้นหลายครั้งและราคาของพันธบัตรหรืออนุพันธ์จะถูกกำหนดสำหรับแต่ละอัตราที่จำลองขึ้น จากนั้นอัตราที่ได้รับจะถูกเฉลี่ยและมูลค่าปัจจุบันของพันธบัตรจะถูกกำหนดโดยใช้อัตรานี้

การเงินโครงการและการวิเคราะห์ทางเลือกที่แท้จริง: การจำลองแบบมอนติคาร์โลช่วยให้นักวิเคราะห์ทางการเงินสามารถสร้างแบบจำลองสุ่มเพื่อประเมินมูลค่าปัจจุบันสุทธิ (NPV) มูลค่าปัจจุบันสุทธิ (NPV) มูลค่าปัจจุบันสุทธิ (NPV) ของโครงการคือมูลค่าของกระแสเงินสดในอนาคตทั้งหมด (บวกและ ลบ) ตลอดอายุของการลงทุนลดลงจนถึงปัจจุบัน การวิเคราะห์ NPV เป็นรูปแบบหนึ่งของการประเมินมูลค่าที่แท้จริงและใช้กันอย่างแพร่หลายในด้านการเงินและการบัญชีเพื่อกำหนดมูลค่าของธุรกิจความปลอดภัยในการลงทุน

การสร้างแบบจำลองทางการเงิน

เมื่อทำการวิเคราะห์ความไว Sensitivity Analysis คืออะไร? การวิเคราะห์ความอ่อนไหวเป็นเครื่องมือที่ใช้ในการสร้างแบบจำลองทางการเงินเพื่อวิเคราะห์ว่าค่าที่แตกต่างกันสำหรับชุดของตัวแปรอิสระมีผลต่อตัวแปรตามในการสร้างแบบจำลองทางการเงินอย่างไรโดยสามารถทำได้โดยใช้ Monte Carlo Simulation ใน Excel การวิเคราะห์ดำเนินการเพื่อทดสอบผลกระทบต่อมูลค่าปัจจุบันสุทธิ (NPV) มูลค่าปัจจุบันสุทธิ (NPV) มูลค่าปัจจุบันสุทธิ (NPV) คือมูลค่าของกระแสเงินสดในอนาคตทั้งหมด (บวกและลบ) ตลอดอายุของการลงทุนที่คิดลดเป็น ปัจจุบัน. การวิเคราะห์ NPV เป็นรูปแบบหนึ่งของการประเมินมูลค่าที่แท้จริงและใช้กันอย่างแพร่หลายในด้านการเงินและการบัญชีเพื่อกำหนดมูลค่าของธุรกิจความมั่นคงในการลงทุนของธุรกิจเนื่องจากสมมติฐานพื้นฐานและการเปลี่ยนแปลงตัวแปร

ภาพ: หลักสูตรการวิเคราะห์ความอ่อนไหวทางการเงิน

การอ่านที่เกี่ยวข้อง

Finance เป็นผู้ให้บริการอย่างเป็นทางการของ Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™FMVA® Certification เข้าร่วม 350,600+ นักเรียนที่ทำงานให้กับ บริษัท ต่างๆเช่นโปรแกรมการรับรอง Amazon, JP Morgan และ Ferrari ซึ่งออกแบบมาเพื่อช่วยให้ทุกคนเป็นนักวิเคราะห์การเงินระดับโลก . เพื่อความก้าวหน้าในอาชีพการงานของคุณแหล่งข้อมูลด้านการเงินเพิ่มเติมด้านล่างนี้จะเป็นประโยชน์:

• Head and Shoulders Pattern Head and Shoulders Pattern - การวิเคราะห์ทางเทคนิคส่วนหัวและไหล่เป็นรูปแบบที่พบเห็นได้ทั่วไปในแผนภูมิการซื้อขาย รูปแบบศีรษะและไหล่คือการสร้างแผนภูมิทำนายซึ่งมักบ่งชี้ถึงการกลับตัวของแนวโน้มที่ตลาดเปลี่ยนจากขาขึ้นเป็นขาลงหรือในทางกลับกัน
• McClellan Oscillator McClellan Oscillator - การวิเคราะห์ทางเทคนิค McClellan Oscillator เป็นออสซิลเลเตอร์โมเมนตัมชนิดหนึ่ง McClellan Oscillator คำนวณโดยใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอกซ์โพเนนเชียลและได้รับการออกแบบมาเพื่อบ่งชี้จุดแข็งหรือจุดอ่อนของการเคลื่อนไหวของราคาแทนที่จะเป็นทิศทาง
• กลไกการซื้อขายกลไกการซื้อขายกลไกการซื้อขายหมายถึงวิธีการต่างๆในการซื้อขายสินทรัพย์ กลไกการซื้อขายสองประเภทหลักคือกลไกการซื้อขายที่ขับเคลื่อนด้วยใบเสนอราคาและกลไกการซื้อขายที่ขับเคลื่อนด้วยคำสั่ง
• รูปแบบสามเหลี่ยม - การวิเคราะห์ทางเทคนิครูปแบบสามเหลี่ยม - การวิเคราะห์ทางเทคนิครูปแบบสามเหลี่ยมเป็นรูปแบบแผนภูมิทั่วไปที่เทรดเดอร์ทุกคนควรทราบ รูปแบบสามเหลี่ยมมีความสำคัญเนื่องจากช่วยบ่งชี้ถึงความต่อเนื่องของตลาดขาขึ้นหรือตลาดขาลง นอกจากนี้ยังสามารถช่วยผู้ซื้อขายในการระบุการกลับตัวของตลาด