MSCI All Country World Index (ACWI) - ภาพรวมส่วนประกอบการใช้งาน

MSCI All Country World Index (ACWI) เป็นดัชนีตราสารทุนทั่วโลกที่ใช้วัดผลการดำเนินงานของตราสารทุนทั้งในตลาดที่พัฒนาแล้วและตลาดเกิดใหม่ Emerging Markets "Emerging market" เป็นคำที่หมายถึงเศรษฐกิจที่มีการเติบโตทางเศรษฐกิจอย่างมากและมีบางส่วน ไม่ใช่ทั้งหมดลักษณะของไฟล์. ภายในสิ้นปี 2019 ครอบคลุมมากกว่า 3,000 หุ้นทั่วโลก เป็นดัชนีที่ถ่วงน้ำหนักด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดที่พัฒนาโดย MSCI Inc. ซึ่งเป็น บริษัท การเงินของสหรัฐอเมริกาที่มีการซื้อขายสาธารณะ

MSCI All Country World Index (ACWI)รูปที่ 1: การจัดสรรตลาดดัชนี MSCI ACWI

นอกจาก ACWI แล้ว MSCI ยังเผยแพร่ดัชนีอื่น ๆ อีกมากมายที่ครอบคลุมภูมิภาคและภาคทางภูมิศาสตร์ที่แตกต่างกัน ดัชนี EAFE (ยุโรปออสตราเลเซียและตะวันออกไกล) และดัชนีประเทศ GCC (Gulf Cooperation Council) เป็นดัชนีบางส่วนของ MSCI

สรุป

  • MSCI All Country World Index (ACWI) วัดผลการดำเนินงานของหุ้นมากกว่า 3,000 หุ้นจากทั้งตลาดพัฒนาแล้วและตลาดเกิดใหม่
  • MSCI ACWI สามารถใช้เป็นเกณฑ์มาตรฐานในการประเมินผลการดำเนินงานของพอร์ตการลงทุนทั่วโลก
  • ETF บางตัวติดตามประสิทธิภาพของ MSCI ACWI ซึ่งช่วยให้นักลงทุนสามารถลงทุนได้ทั่วโลกด้วยต้นทุนที่ต่ำ

การทำความเข้าใจ MSCI All Country World Index (ACWI)

MSCI All Country World Index ครอบคลุมหุ้นขนาดใหญ่และขนาดกลางจาก 23 ตลาดที่พัฒนาแล้วและ 26 ตลาดเกิดใหม่ใน 11 ภาค ประกอบด้วยตลาดในรูปแบบทั้ง MSCI World Index และ MSCI Emerging Market Index ดังนั้น MSCI จึงให้การสังเกตที่ครอบคลุมมากขึ้นเกี่ยวกับตลาดตราสารทุนทั่วโลกโดยรวมซึ่งทำให้ดัชนีเป็นหนึ่งในดัชนีตราสารทุนทั่วโลกที่ใช้กันอย่างแพร่หลาย

MSCI All Country World Index (ACWI) - ส่วนประกอบ

MSCI ACWI ประกอบด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดประมาณ 85% มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด (Market Cap) คือมูลค่าตลาดล่าสุดของหุ้นที่โดดเด่นของ บริษัท Market Cap เท่ากับราคาหุ้นปัจจุบันคูณด้วยจำนวนหุ้นที่ออกจำหน่าย ชุมชนการลงทุนมักใช้มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดเพื่อจัดอันดับ บริษัท ของทุกตลาดที่ครอบคลุม ความครอบคลุมที่กว้างขวางและวิธีการที่ออกแบบมาอย่างรอบคอบสนับสนุนดัชนีเพื่อสะท้อนความผันผวนของภาคส่วนขนาดรูปแบบและพื้นที่ทางภูมิศาสตร์ต่างๆ

MSCI World Index และ MSCI Emerging Market Index

เช่นเดียวกับ MSCI ACWI MSCI World Indexยังเป็นดัชนีหุ้นทั่วโลกที่ประกอบด้วยหุ้นในประเทศและภาคต่างๆ ความแตกต่างที่สำคัญคือดัชนีโลกมุ่งเน้นไปที่ตลาดที่พัฒนาแล้ว ครอบคลุมหุ้นมากกว่า 1,600 รายการจาก 23 ประเทศและภูมิภาคที่พัฒนาแล้วเช่นออสเตรเลียแคนาดาฮ่องกงฟินแลนด์และญี่ปุ่น

ด้วยความสัมพันธ์ที่ค่อนข้างต่ำระหว่างผลการดำเนินงานของตลาดเกิดใหม่และตลาดที่พัฒนาแล้วการลงทุนในตราสารทุนในตลาดเกิดใหม่ให้ประโยชน์ของการกระจายการกระจายการกระจายการกระจายการกระจายความเสี่ยงเป็นเทคนิคในการจัดสรรทรัพยากรพอร์ตโฟลิโอหรือเงินทุนให้กับการลงทุนที่หลากหลายเป้าหมายของการกระจายความเสี่ยงคือการลดความเสี่ยง การสูญเสีย ตลาดเกิดใหม่บางแห่งมีศักยภาพในการเติบโตสูงเช่นกันเนื่องจากประเทศต่างๆกำลังพัฒนาอย่างรวดเร็ว

ดัชนี MSCI ตลาดเกิดใหม่ขนาดประสิทธิภาพหุ้นของตลาดเกิดใหม่ทั่วโลก ครอบคลุมหุ้นมากกว่า 1,100 รายการจาก 26 ประเทศรวมถึงจีนรัสเซียเม็กซิโกแอฟริกาใต้อินเดียและประเทศกำลังพัฒนาอื่น ๆ ดัชนี MSCI Emerging Market Index ส่วนใหญ่ประกอบด้วยตลาดของจีนเกาหลีและไต้หวันโดยมีน้ำหนัก 33% 12% และ 11% ตามลำดับ

การใช้ MSCI All Country World Index (ACWI)

การลงทุนทั่วโลกเป็นวิธีการหนึ่งที่มีประสิทธิภาพที่นักลงทุนสามารถใช้เพื่อกระจายพอร์ตการลงทุนของตน ด้วยการถือหุ้นหลายตัวที่มีความสัมพันธ์ต่ำระหว่างกันในตลาดเดียวกันนักลงทุนสามารถลดความเสี่ยงเฉพาะ บริษัท (ความเสี่ยงที่ไม่เป็นระบบ) ได้ แต่ความเสี่ยงอย่างเป็นระบบความเสี่ยงเชิงระบบเป็นส่วนหนึ่งของความเสี่ยงทั้งหมดที่เกิดจากปัจจัยที่อยู่นอกเหนือการควบคุม ของ บริษัท เฉพาะหรือบุคคล ความเสี่ยงอย่างเป็นระบบเกิดจากปัจจัยที่อยู่ภายนอกองค์กร การลงทุนหรือหลักทรัพย์ทั้งหมดมีความเสี่ยงอย่างเป็นระบบดังนั้นจึงเป็นความเสี่ยงที่ไม่สามารถกระจายความเสี่ยงได้ ยังคงอยู่

การได้รับหุ้นในต่างประเทศสามารถกระจายพอร์ตการลงทุนและลดความเสี่ยงอย่างเป็นระบบ ดังนั้นนักลงทุนและผู้จัดการพอร์ตการลงทุนจึงแสวงหาโอกาสในการลงทุนในประเทศต่างๆ ผู้เข้าร่วมตลาดถือว่า MSCI ACWI เป็นเครื่องมือสำคัญสำหรับการลงทุนทั่วโลก

MSCI ACWI มักใช้เป็นเกณฑ์มาตรฐานในการประเมินผลการดำเนินงานของพอร์ตการลงทุนทั่วโลกโดยเฉพาะอย่างยิ่งสำหรับการลงทุนแบบพาสซีฟ ผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอสามารถเปรียบเทียบผลตอบแทนและความผันผวนของพอร์ตโฟลิโอกับดัชนีได้ ผลตอบแทน Active Return Active Return หมายถึงผลกำไรหรือขาดทุนจากพอร์ตโฟลิโอที่เกี่ยวข้องโดยตรงกับการตัดสินใจของผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอ ผลตอบแทนที่สามารถใช้งานได้อัตราส่วนข้อมูลและข้อผิดพลาดในการติดตามเป็นมาตรวัดบางส่วนที่สามารถใช้ในการประเมินประสิทธิภาพของพอร์ตโฟลิโอเมื่อเทียบกับเกณฑ์มาตรฐาน

แม้จะมีประโยชน์ในการกระจายการลงทุนทั่วโลก แต่การซื้อหุ้นจากประเทศและภาคส่วนต่างๆอาจมีค่าใช้จ่ายสูงและซับซ้อนโดยเฉพาะสำหรับนักลงทุนรายย่อย ทำให้กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETF) เป็นทางเลือกที่ดี

iShares MSCI ACWI ETF (ACWI) ติดตามประสิทธิภาพของ MSCI ACWI มีหุ้นประมาณ 2,200 หุ้นจากมากกว่า 3,000 หุ้นจากดัชนี นักลงทุนสามารถรับผลการลงทุนของ MSCI ACWI ด้วยเงินทุนจำนวนเล็กน้อยและต้นทุนต่ำโดยถือ ETF ของ iShares

แหล่งข้อมูลเพิ่มเติม

Finance เสนอ Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ Certification การรับรอง Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™เป็นมาตรฐานระดับโลกสำหรับนักวิเคราะห์สินเชื่อที่ครอบคลุมด้านการเงินการบัญชีการวิเคราะห์เครดิตการวิเคราะห์กระแสเงินสดการสร้างแบบจำลองพันธสัญญาเงินกู้ การชำระคืนและอื่น ๆ โปรแกรมการรับรองสำหรับผู้ที่ต้องการยกระดับอาชีพไปอีกขั้น เพื่อให้เรียนรู้และก้าวหน้าในอาชีพการงานของคุณแหล่งข้อมูลต่อไปนี้จะเป็นประโยชน์:

  • Capitalization-Weighted Index Capitalization-Weighted Index ดัชนี Capitalization-Weighted (ดัชนี cap-weighted, CWI) คือดัชนีตลาดหุ้นประเภทหนึ่งซึ่งแต่ละองค์ประกอบของดัชนีมีการถ่วงน้ำหนักเมื่อเทียบกับมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดทั้งหมด ในดัชนีถ่วงน้ำหนักตัวพิมพ์ใหญ่ บริษัท ที่มีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดขนาดใหญ่จะมีผลกระทบต่อมูลค่าดัชนีมากขึ้น
  • อัตราส่วนข้อมูลอัตราส่วนข้อมูลจะวัดผลตอบแทนที่ปรับความเสี่ยงของสินทรัพย์ทางการเงินหรือพอร์ตโฟลิโอที่สัมพันธ์กับเกณฑ์มาตรฐานที่กำหนด อัตราส่วนนี้มีจุดมุ่งหมายเพื่อแสดงผลตอบแทนส่วนเกินที่สัมพันธ์กับเกณฑ์มาตรฐานรวมถึงความสม่ำเสมอในการสร้างผลตอบแทนส่วนเกิน
  • ข้อผิดพลาดในการติดตามข้อผิดพลาดในการติดตามข้อผิดพลาดในการติดตามเป็นการวัดผลการดำเนินงานทางการเงินที่กำหนดความแตกต่างระหว่างความผันผวนของผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุนและความผันผวนของผลตอบแทนของเกณฑ์มาตรฐานที่เลือก ความผันผวนของผลตอบแทนวัดโดยส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานเป็นหลัก
  • ดัชนีความผันผวน (VIX) VIX Chicago Board Options Exchange (CBOE) สร้าง VIX (CBOE Volatility Index) เพื่อวัดความผันผวนที่คาดว่าจะเกิดขึ้นใน 30 วันของตลาดหุ้นสหรัฐฯซึ่งบางครั้งเรียกว่า "ดัชนีความกลัว" VIX ขึ้นอยู่กับราคาของตัวเลือกในดัชนี S&P 500