การรีไฟแนนซ์หนี้ - ความหมายเหตุผลตัวอย่างการปฏิบัติ

การรีไฟแนนซ์หนี้คือการทดแทนหนี้ที่มีอยู่โดยใช้หนี้อื่นที่มีเงื่อนไขและ / หรือเงื่อนไขที่ดีกว่า กล่าวอีกนัยหนึ่งการรีไฟแนนซ์หนี้หมายถึงการแทนที่หนี้ที่มีอยู่ด้วยหนี้ใหม่

มันทำงานอย่างไร

การรีไฟแนนซ์หนี้มักใช้เพื่อใช้ประโยชน์จากการจัดหาเงินทุนใหม่ที่มีข้อกำหนดและ / หรือเงื่อนไขที่ดีกว่า ในสถานการณ์เช่นนี้บุคคลหรือ บริษัท จะชำระหนี้ที่ค้างอยู่ในปัจจุบันโดยการออกหนี้ใหม่ที่มีข้อกำหนดหรือเงื่อนไขที่ดีกว่า กระบวนการดังแสดงด้านล่าง:

สาเหตุที่พบบ่อยที่สุดในการรีไฟแนนซ์หนี้คือ:

1. เพื่อใช้ประโยชน์จากอัตราดอกเบี้ยที่ดีกว่าอัตราดอกเบี้ยอัตราดอกเบี้ยหมายถึงจำนวนเงินที่ผู้ให้กู้เรียกเก็บกับผู้กู้สำหรับหนี้รูปแบบใด ๆ ที่กำหนดโดยทั่วไปจะแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ของเงินต้น เงื่อนไขของหนี้ใหม่
2. เพื่อลดจำนวนการชำระหนี้รายเดือนโดยการชำระหนี้ใหม่ที่มีระยะเวลานานขึ้น
3. หากต้องการเปลี่ยนจากหนี้ที่มีอัตราผันแปรไปเป็นหนี้ที่มีอัตราคงที่หรือในทางกลับกัน (มักทำในการเปลี่ยนแปลงสภาพแวดล้อมของอัตราดอกเบี้ย)

ตัวอย่างการปฏิบัติ

ปัจจุบันบุคคลหนึ่งมีเงินเหลืออยู่ 1,000,000 ดอลลาร์สำหรับการจำนองจำนองการจำนองคือเงินกู้ที่จัดหาโดยผู้ให้กู้จำนองหรือธนาคารซึ่งช่วยให้บุคคลสามารถซื้อบ้านได้ แม้ว่าจะเป็นไปได้ที่จะกู้เงินเพื่อให้ครอบคลุมค่าใช้จ่ายทั้งหมดของบ้าน แต่ก็เป็นเรื่องปกติที่จะกู้เงินประมาณ 80% ของมูลค่าบ้าน เป็นเวลา 20 ปีที่ 10% ในสถานการณ์เช่นนี้การผ่อนชำระต่อเดือน (เงินต้นและดอกเบี้ย) จะเท่ากับ $ 9,650 ธนาคารได้ระบุกับบุคคลนั้นว่าพวกเขาจะสามารถรีไฟแนนซ์เป็นเงินกู้ 7% ได้เป็นเวลา 20 ปีเนื่องจากอัตราดอกเบี้ยของธนาคารลดลง

ดังนั้นค่าผ่อนชำระรายเดือนสำหรับการจำนองใหม่จะอยู่ที่ 7,753 ดอลลาร์ หากแต่ละคนรีไฟแนนซ์สินเชื่อที่อยู่อาศัยพวกเขาจะประหยัดเงินได้ 1,897 ดอลลาร์ ($ 9,650 - $ 7,753) ในการผ่อนชำระต่อเดือน

ข้อ จำกัด ในการรีไฟแนนซ์หนี้ที่มีอยู่

แม้ว่าการรีไฟแนนซ์หนี้ที่มีอยู่จะเป็นทางเลือกที่น่าสนใจสำหรับผู้กู้ แต่ในบางกรณีก็อาจไม่สามารถทำได้ หนี้อาจรวมถึงข้อกำหนดการโทรเพื่อให้มีการชำระค่าปรับให้กับผู้กู้หากพวกเขารีไฟแนนซ์หนี้ นอกจากนี้อาจมีค่าธรรมเนียมการปิดบัญชีและ / หรือค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมต้นทุนการทำธุรกรรมต้นทุนในการทำธุรกรรมเป็นต้นทุนที่เกิดขึ้นซึ่งไม่ได้เกิดขึ้นกับผู้เข้าร่วมธุรกรรมใด ๆ เป็นต้นทุนที่จมลงซึ่งเกิดจากการค้าทางเศรษฐกิจในตลาด ในทางเศรษฐศาสตร์ทฤษฎีต้นทุนการทำธุรกรรมตั้งอยู่บนสมมติฐานที่ว่าผู้คนได้รับอิทธิพลจากผลประโยชน์ส่วนตนในการแข่งขัน เกี่ยวข้องกับการรีไฟแนนซ์หนี้ที่มีอยู่

ด้วยเหตุนี้แม้ว่าบุคคลหรือ บริษัท อาจมีตัวเลือกในการรักษาข้อกำหนดและ / หรือเงื่อนไขที่ดีกว่าเกี่ยวกับหนี้ของพวกเขา แต่ก็อาจไม่เหมาะที่จะทำเช่นนั้นเมื่อพิจารณาการชำระค่าปรับค่าธรรมเนียมการปิดบัญชีและ / หรือค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม

ในตัวอย่างข้างต้นการรีไฟแนนซ์หนี้จะช่วยให้แต่ละคนประหยัดเงินได้ประมาณ 455,280 เหรียญตลอดอายุการจำนอง หากการชำระค่าปรับค่าธรรมเนียมการปิดบัญชีและ / หรือค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมไม่ถึง 455,280 ดอลลาร์บุคคลนั้นควรรีไฟแนนซ์หนี้ หากการชำระค่าปรับค่าธรรมเนียมการปิดบัญชีและ / หรือค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมเกิน $ 455,280 จะไม่เป็นประโยชน์สูงสุดสำหรับแต่ละบุคคลในการรีไฟแนนซ์หนี้

การรีไฟแนนซ์หนี้กับการปรับโครงสร้างหนี้

คำศัพท์ทั้งสองมักใช้แทนกันได้ ผู้อ่านควรสังเกตว่าจริงๆแล้วมันแตกต่างกัน

ขอย้ำอีกครั้งว่าการรีไฟแนนซ์หนี้ใช้เพื่อสื่อถึงการเปลี่ยนหนี้ที่มีอยู่ด้วยหนี้ใหม่ที่มีข้อกำหนดหรือเงื่อนไขที่ดีกว่า ในทางกลับกันการปรับโครงสร้างหนี้การปรับโครงสร้างหนี้การปรับโครงสร้างหนี้เป็นกระบวนการที่ บริษัท หรือหน่วยงานอื่นประสบปัญหาทางการเงินและสภาพคล่องจะรีไฟแนนซ์ภาระหนี้ที่มีอยู่เพื่อให้มีความยืดหยุ่นมากขึ้นในระยะสั้นและทำให้ภาระหนี้สามารถจัดการได้โดยรวม . ใช้เพื่ออธิบายการเปลี่ยนแปลงของหนี้ที่มีอยู่ อาจอยู่ในรูปแบบของการชะลอการจ่ายดอกเบี้ยหรือการขยายระยะเวลาของหนี้ การปรับโครงสร้างหนี้มักใช้โดย บริษัท ที่ใกล้จะล้มละลายและจำเป็นต้องปรับโครงสร้างหนี้เพื่อไม่ให้ลอยตัว

ตัวอย่างเช่นในเดือนกันยายน 2018 Sears Holdings Corp. ได้เสนอให้มีการปรับโครงสร้างหนี้ของ บริษัท เพื่อหลีกเลี่ยงการล้มละลาย ด้วยเหตุนี้การปรับโครงสร้างหนี้จึงถูกนำมาใช้เพื่อเปลี่ยนแปลงโครงสร้างหนี้ที่มีอยู่ของ บริษัท ที่ใกล้ล้มละลาย

แหล่งข้อมูลเพิ่มเติม

Finance เป็นผู้ให้บริการอย่างเป็นทางการของ Financial Modeling and Valuation Analyst (FMVA) ™FMVA® Certification เข้าร่วมนักเรียนกว่า 350,600 คนที่ทำงานใน บริษัท ต่างๆเช่นโปรแกรมการรับรองของ Amazon, JP Morgan และ Ferrari ซึ่งออกแบบมาเพื่อเปลี่ยนทุกคนให้เป็นนักวิเคราะห์ทางการเงินระดับโลก

หากต้องการเรียนรู้และพัฒนาความรู้ด้านการวิเคราะห์ทางการเงินเราขอแนะนำแหล่งข้อมูลด้านการเงินเพิ่มเติมด้านล่างนี้:

• หนี้ด้อยคุณภาพหนี้ด้อยคุณภาพหมายถึงหลักทรัพย์ของรัฐบาลหรือ บริษัท ที่ผิดนัดชำระหนี้อยู่ภายใต้การคุ้มครองการล้มละลายหรืออยู่ในความทุกข์ทางการเงินและก้าวไปสู่สถานการณ์ดังกล่าวในอนาคตอันใกล้ ซึ่งรวมถึงตราสารเครดิตทั้งหมดที่ซื้อขายโดยมีส่วนลดจำนวนมาก
• LIBOR LIBOR LIBOR ซึ่งเป็นตัวย่อของ London Interbank Offer Rate หมายถึงอัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารในสหราชอาณาจักรเรียกเก็บจากสถาบันการเงินอื่นสำหรับเงินกู้ระยะสั้นที่ครบกำหนดตั้งแต่วันหนึ่งถึง 12 เดือนในอนาคต LIBOR ทำหน้าที่เป็นฐานการเปรียบเทียบสำหรับอัตราดอกเบี้ยระยะสั้น
• เงื่อนไขการกู้ยืมเงื่อนไขการกู้ยืมสัญญาเงินกู้คือข้อตกลงที่กำหนดข้อกำหนดและเงื่อนไขของนโยบายการกู้ยืมระหว่างผู้กู้และผู้ให้กู้ ข้อตกลงดังกล่าวช่วยให้ผู้ให้กู้มีช่องว่างในการชำระคืนเงินกู้ในขณะที่ยังคงปกป้องสถานะการให้กู้ยืม ในทำนองเดียวกันเนื่องจากความโปร่งใสของกฎระเบียบผู้กู้จึงได้รับความคาดหวังที่ชัดเจน
• หนี้อาวุโสและหนี้ด้อยสิทธิอาวุโสและหนี้ด้อยสิทธิเพื่อที่จะเข้าใจหนี้อาวุโสและหนี้ด้อยสิทธิก่อนอื่นเราต้องตรวจสอบกองเงินทุน กองเงินทุนจัดลำดับความสำคัญของแหล่งเงินทุนต่างๆ หนี้อาวุโสและหนี้ด้อยสิทธิหมายถึงอันดับของพวกเขาในกองเงินทุนของ บริษัท ในกรณีที่มีการชำระบัญชีหนี้อาวุโสจะจ่ายออกไปก่อน