การวิเคราะห์ขนาดทั่วไป - ภาพรวมตัวอย่างวิธีดำเนินการ

การวิเคราะห์ขนาดทั่วไปหรือที่เรียกว่าการวิเคราะห์แนวตั้งเป็นเครื่องมือที่ผู้จัดการทางการเงินใช้ในการวิเคราะห์งบการเงินสามงบการเงินงบการเงินสามงบคืองบกำไรขาดทุนงบดุลและงบกระแสเงินสด ข้อความหลักทั้งสามนี้มีความซับซ้อน จะประเมินงบการเงินโดยแสดงรายการโฆษณาแต่ละรายการเป็นเปอร์เซ็นต์ของจำนวนเงินฐานสำหรับช่วงเวลานั้น การวิเคราะห์ช่วยให้เข้าใจผลกระทบของแต่ละรายการในงบการเงินและการมีส่วนร่วมในตัวเลขผลลัพธ์

เทคนิคนี้สามารถใช้ในการวิเคราะห์งบการเงินหลัก 3 รายการ ได้แก่ งบดุลงบดุลงบดุลเป็นหนึ่งในสามงบการเงินพื้นฐาน งบเหล่านี้เป็นกุญแจสำคัญในการสร้างแบบจำลองทางการเงินและการบัญชี งบดุลจะแสดงสินทรัพย์รวมของ บริษัท และวิธีการจัดหาสินทรัพย์เหล่านี้ผ่านทางหนี้สินหรือส่วนของผู้ถือหุ้น สินทรัพย์ = หนี้สิน + ส่วนของผู้ถือหุ้นงบกำไรขาดทุนและงบกระแสเงินสดงบกระแสเงินสดงบกระแสเงินสด (เรียกอย่างเป็นทางการว่างบกระแสเงินสด) มีข้อมูลเกี่ยวกับจำนวนเงินสดที่ บริษัท สร้างและใช้ในช่วงเวลาที่กำหนด ประกอบด้วย 3 ส่วน: เงินสดจากการดำเนินงานเงินสดจากการลงทุนและเงินสดจากการจัดหาเงินทุน . ในงบดุลรายการพื้นฐานทั่วไปที่แสดงรายการโฆษณาอื่น ๆ คือสินทรัพย์รวมในขณะที่ในงบกำไรขาดทุนมันคือรายได้ทั้งหมด

สูตรสำหรับการวิเคราะห์ขนาดทั่วไป

การวิเคราะห์งบการเงินขนาดทั่วไปคำนวณโดยใช้สูตรต่อไปนี้:

ประเภทของการวิเคราะห์ขนาดทั่วไป

การวิเคราะห์ขนาดทั่วไปสามารถทำได้สองวิธีคือการวิเคราะห์แนวตั้งและการวิเคราะห์แนวนอน การวิเคราะห์แนวดิ่งหมายถึงการวิเคราะห์รายการโฆษณาเฉพาะที่เกี่ยวข้องกับรายการพื้นฐานภายในช่วงเวลาการเงินเดียวกัน ตัวอย่างเช่นในงบดุลเราสามารถประเมินสัดส่วนของสินค้าคงคลัง Inventory Inventory คือบัญชีสินทรัพย์หมุนเวียนที่พบในงบดุลซึ่งประกอบด้วยวัตถุดิบงานระหว่างทำและสินค้าสำเร็จรูปทั้งหมดที่ บริษัท สะสมไว้ มักจะถือว่ามีสภาพคล่องมากที่สุดในสินทรัพย์หมุนเวียนทั้งหมดดังนั้นจึงไม่รวมอยู่ในตัวเศษในการคำนวณอัตราส่วนอย่างรวดเร็ว โดยแบ่งบรรทัดสินค้าคงคลังโดยใช้สินทรัพย์รวมเป็นรายการพื้นฐาน

ในทางกลับกันการวิเคราะห์แนวนอนหมายถึงการวิเคราะห์รายการโฆษณาที่เฉพาะเจาะจงและเปรียบเทียบกับรายการโฆษณาที่คล้ายกันในงวดการเงินก่อนหน้าหรือหลังจากนั้น แม้ว่าการวิเคราะห์ขนาดทั่วไปจะไม่ละเอียดเท่ากับการวิเคราะห์แนวโน้มโดยใช้อัตราส่วน แต่ก็เป็นวิธีง่ายๆสำหรับผู้จัดการทางการเงินในการวิเคราะห์งบการเงิน

การวิเคราะห์ขนาดทั่วไปของงบดุล

งบดุลงบดุลงบดุลเป็นหนึ่งในสามงบการเงินพื้นฐาน งบเหล่านี้เป็นกุญแจสำคัญในการสร้างแบบจำลองทางการเงินและการบัญชี งบดุลจะแสดงสินทรัพย์รวมของ บริษัท และวิธีการจัดหาสินทรัพย์เหล่านี้ผ่านทางหนี้สินหรือส่วนของผู้ถือหุ้น สินทรัพย์ = หนี้สิน + การวิเคราะห์ขนาดส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนใหญ่ใช้มูลค่าสินทรัพย์รวมเป็นมูลค่าฐาน ในงบดุลมูลค่าทรัพย์สินรวมจะเท่ากับมูลค่าของหนี้สินรวมและส่วนของผู้ถือหุ้นผู้ถือหุ้นส่วนของผู้ถือหุ้น (หรือที่เรียกว่าหุ้นของผู้ถือหุ้น) เป็นบัญชีในงบดุลของ บริษัท ที่ประกอบด้วยทุนเรือนหุ้นบวกกำไรสะสม นอกจากนี้ยังแสดงมูลค่าคงเหลือของสินทรัพย์ลบด้วยหนี้สิน โดยการจัดเรียงสมการบัญชีเดิมใหม่เราจะได้ Stockholders Equity = Assets - Liabilitiesผู้จัดการทางการเงินหรือนักลงทุนใช้การวิเคราะห์ขนาดทั่วไปเพื่อดูว่าโครงสร้างเงินทุนของ บริษัท เปรียบเทียบกับคู่แข่งอย่างไร พวกเขาสามารถทำการสังเกตที่สำคัญโดยการวิเคราะห์รายการโฆษณาเฉพาะที่เกี่ยวข้องกับสินทรัพย์รวม

ตัวอย่างเช่นหากมูลค่าของหนี้ระยะยาวที่สัมพันธ์กับมูลค่าทรัพย์สินรวมสูงเกินไปแสดงว่าระดับหนี้ของ บริษัท สูงเกินไป ในทำนองเดียวกันการดูกำไรสะสมที่สัมพันธ์กับสินทรัพย์รวมเนื่องจากมูลค่าฐานสามารถเปิดเผยจำนวนกำไรประจำปีที่เก็บไว้ในงบดุล

ลองดูตัวอย่างของ บริษัท ABC ที่มีงบดุลสำหรับปี 2560 ดังนี้:

จากตารางด้านบนเราสามารถอนุมานได้ว่าเงินสดคิดเป็น 14.5% ของสินทรัพย์ทั้งหมดในขณะที่สินค้าคงคลังคิดเป็น 12% ของสินทรัพย์ทั้งหมด ในส่วนหนี้สินเราสามารถอนุมานได้ว่าบัญชีเจ้าหนี้คือ 15% เงินเดือน 10% หนี้ระยะยาว 30% และส่วนของผู้ถือหุ้น 40% ของหนี้สินทั้งหมดและส่วนของผู้ถือหุ้น

งบกำไรขาดทุนการวิเคราะห์ขนาดทั่วไป

รายการฐานในงบกำไรขาดทุนงบกำไรขาดทุนงบกำไรขาดทุนเป็นหนึ่งในงบการเงินหลักของ บริษัท ที่แสดงผลกำไรและขาดทุนในช่วงเวลาหนึ่ง กำไรหรือขาดทุนกำหนดโดยการรับรายได้ทั้งหมดและหักค่าใช้จ่ายทั้งหมดออกจากกิจกรรมที่ดำเนินงานและไม่ได้ดำเนินการคำสั่งนี้เป็นหนึ่งในสามงบที่ใช้ในการเงินขององค์กร (รวมถึงการสร้างแบบจำลองทางการเงิน) และการบัญชี โดยปกติคือยอดขายรวมหรือรายได้ทั้งหมด การวิเคราะห์ขนาดทั่วไปใช้ในการคำนวณอัตรากำไรสุทธิตลอดจนอัตรากำไรขั้นต้นและการดำเนินงาน อัตราส่วนจะบอกนักลงทุนและผู้จัดการฝ่ายการเงินว่า บริษัท กำลังดำเนินการอย่างไรในแง่ของรายได้และสามารถคาดการณ์รายได้ในอนาคตได้ บริษัท ต่างๆยังสามารถใช้เครื่องมือนี้ในการวิเคราะห์คู่แข่งเพื่อให้ทราบถึงสัดส่วนของรายได้ที่ไปจากการโฆษณาการวิจัยและพัฒนาและค่าใช้จ่ายที่จำเป็นอื่น ๆ

เราสามารถคำนวณการวิเคราะห์งบกำไรขาดทุนขนาดทั่วไปสำหรับ บริษัท ABC สำหรับปี 2017

จากการดูงบกำไรขาดทุนนี้เราจะเห็นว่าในปี 2560 จำนวนเงินที่ บริษัท ลงทุนในการวิจัยและพัฒนา (10%) และการโฆษณา (3%) บริษัท ยังจ่ายดอกเบี้ยให้กับผู้ถือหุ้นซึ่งเป็น 2% ของรายได้ทั้งหมดสำหรับปี รายได้จากการดำเนินงานสุทธิหรือรายได้หลังหักดอกเบี้ยและภาษีคิดเป็น 10% ของรายได้ทั้งหมดและแสดงให้เห็นถึงความสมบูรณ์ของพื้นที่ปฏิบัติการหลักของธุรกิจ รายได้สุทธิสามารถเปรียบเทียบกับรายได้สุทธิของปีที่แล้วเพื่อดูว่าผลการดำเนินงานของ บริษัท ปีต่อปีเป็นอย่างไร

ความสำคัญของการวิเคราะห์ขนาดทั่วไป

ประโยชน์อย่างหนึ่งของการใช้การวิเคราะห์ขนาดทั่วไปคือช่วยให้นักลงทุนระบุการเปลี่ยนแปลงที่รุนแรงในงบการเงินของ บริษัท ได้ โดยส่วนใหญ่จะใช้เมื่อเปรียบเทียบทางการเงินในช่วงสองหรือสามปี ความเคลื่อนไหวที่สำคัญใด ๆ ในการเงินในช่วงหลายปีที่ผ่านมาสามารถช่วยให้นักลงทุนตัดสินใจได้ว่าจะลงทุนใน บริษัท หรือไม่ ตัวอย่างเช่นผลกำไรของ บริษัท ที่ลดลงอย่างมากในสองปีติดต่อกันหรือมากกว่านั้นอาจบ่งบอกว่า บริษัท กำลังประสบปัญหาทางการเงิน ในทำนองเดียวกันมูลค่าของสินทรัพย์ที่เพิ่มขึ้นอย่างมากอาจหมายความว่า บริษัท กำลังใช้กลยุทธ์การขยายตัวหรือการเข้าซื้อกิจการทำให้ บริษัท เป็นที่สนใจของนักลงทุน

การวิเคราะห์ขนาดทั่วไปยังเป็นเครื่องมือที่ยอดเยี่ยมในการเปรียบเทียบ บริษัท ที่มีขนาดต่างกัน แต่อยู่ในอุตสาหกรรมเดียวกัน การดูข้อมูลทางการเงินของพวกเขาสามารถเปิดเผยกลยุทธ์และค่าใช้จ่ายที่ใหญ่ที่สุดซึ่งทำให้พวกเขาได้เปรียบในการแข่งขันเหนือ บริษัท อื่น ๆ ที่เทียบเคียงได้ ตัวอย่างเช่นบาง บริษัท อาจสละส่วนต่างกำไรเพื่อให้ได้มาซึ่งส่วนแบ่งการตลาดขนาดใหญ่ซึ่งจะเพิ่มรายได้ด้วยค่าใช้จ่ายของอัตรากำไร กลยุทธ์ดังกล่าวช่วยให้ บริษัท เติบโตได้เร็วกว่า บริษัท ที่เทียบเคียงได้เนื่องจากเป็นที่ต้องการของนักลงทุนมากกว่า

ดาวน์โหลดเทมเพลตฟรี

กรอกชื่อและอีเมลของคุณในแบบฟอร์มด้านล่างและดาวน์โหลดเทมเพลตฟรีทันที!

การอ่านที่เกี่ยวข้อง

Finance เป็นผู้ให้บริการระดับโลกของ Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™FMVA® Certification เข้าร่วมนักเรียน 350,600+ คนที่ทำงานใน บริษัท ต่างๆเช่นโปรแกรมการรับรอง Amazon, JP Morgan และ Ferrari สำหรับผู้ที่ต้องการความก้าวหน้าในอาชีพการงาน เพื่อเรียนรู้ต่อไปแหล่งข้อมูล Finance ต่อไปนี้จะเป็นประโยชน์:

• การวิเคราะห์งบการเงินการวิเคราะห์งบการเงินวิธีการวิเคราะห์งบการเงิน คู่มือนี้จะสอนให้คุณทำการวิเคราะห์งบการเงินของงบกำไรขาดทุนงบดุลและงบกระแสเงินสดรวมถึงอัตรากำไรอัตราส่วนการเติบโตสภาพคล่องเลเวอเรจอัตราผลตอบแทนและความสามารถในการทำกำไร
• การจัดทำรายการรายการงบกำไรขาดทุนการฉายรายการรายการงบกำไรขาดทุนเราพูดถึงวิธีการต่างๆในการจัดทำรายการโฆษณางบกำไรขาดทุน การคาดการณ์รายการในงบกำไรขาดทุนเริ่มต้นด้วยรายได้จากการขายจากนั้นจึงเป็นต้นทุน
• การวิเคราะห์ บริษัท เปรียบเทียบการวิเคราะห์ บริษัท ที่เปรียบเทียบได้วิธีการวิเคราะห์ บริษัท ที่เปรียบเทียบได้ คู่มือนี้จะแสดงวิธีสร้างการวิเคราะห์ บริษัท ที่เทียบเคียงกันทีละขั้นตอน ("Comps") รวมถึงเทมเพลตฟรีและตัวอย่างมากมาย Comps เป็นวิธีการประเมินมูลค่าแบบสัมพัทธ์ที่ดูอัตราส่วนของ บริษัท มหาชนที่คล้ายคลึงกันและใช้เพื่อหามูลค่าของธุรกิจอื่น
• อัตราส่วนการวิเคราะห์ทางการเงินอภิธานศัพท์อัตราส่วนการวิเคราะห์ทางการเงินคำศัพท์และคำจำกัดความสำหรับข้อกำหนดอัตราส่วนการวิเคราะห์ทางการเงินทั่วไป สิ่งสำคัญคือต้องเข้าใจคำศัพท์ที่สำคัญเหล่านี้